前面乐信刚刚上市成功，后面紧跟着传出点牛金融母公司赴美IPO的消息。这个寒冷的2017年末，对于互联网金融行业更有欣欣向荣的新春之意。

媒体在这波互金平台的境外上市热潮中，敏锐的捕捉到了藏在背后的新动向。比如，风控技术成互联网金融新的角逐点。

对于已经上市的互金企业来说，上市意味着将面临更加严格的监管、更透明的信息披露。业内人士认为，是否具备核心的科技实力与消费场景将会对上市企业和谋求上市的企业都有决定性的意义。

在最近进行IPO的点牛金融身上，对科技实力的重视也得到清晰的证明。

据了解，垂直于车贷业务的点牛金融建立的是一套车贷三级风控制度，从合作商风控、点牛驻地风控、点牛总部风控等多主体，形成了三层级、关卡式、垂直化的风控架构。

此外，点牛金融还通过法务审核、合规稽查、贷后管理、档案管理等多职能部门，强力协同配合不同层级主体、不同职能部门，“共同筑起了保障投资人利益的严密防火墙。”

以点牛金融现在主营业务之一的车贷风控模型为例，涉及信用评价体系、反欺诈体系、GPS跟踪体系、贷后体系、舆情监控等多维度体系共同组成。各体系分工合作，各司其职，多维度下，最大程度保障投资人的合法利益，避免不必要的损失。

观察前不久刚刚上市的乐信，也能看到对风控实力的强化。

据悉，目前乐信研发了大数据仓库、智能风控引擎、金融资产处理技术平台等多个技术平台。乐信旗下有消费分期平台、网络借贷平台、金融资产开放平台，其线上直销与服务的模式也催生了上述多个技术平台的研发。

不仅新锐平台重视风控技术的研发创新，据了解，蚂蚁金服、汇付天下、陆金所等平台为代表的互金公司也在云计算、大数据、人工智能等方面进行了多番尝试，以此提高在获客、风控、系统、贷后四个方面的竞争优势。

风控体系的建立与平台业务领域息息相关，点牛金融三级风控体系背后的车贷业务目前在国内互金领域热度非同一般。

据网贷之家统计，截至2017年11月，全国正常运营的1954家网贷平台中，有520家平台涉及车贷业务，占比26.61%。

在融资领域里，汽车和房产一样，也是优质融资资产的一种，受到互金平台的广泛认可。因其标准化、低风险等优势，车贷已经成为点牛金融的主要标的，受到了投资人的广泛关注。

而随着2017年互金监管趋严和“限额令”下达，车贷再度成为行业关注的热点。对于在2016年就已经开始向车贷领域布局的点牛金融来说，具有较强的先发优势。

相比小额信贷业务而言，车贷业务在贷后处置上有极强的优势。小额信贷无抵押，车贷业务有车辆作为抵押物，贷后处置难度得到了降低，也为平台在贷前环节形成核心竞争力之前留足了缓冲期。另一方面，因为车贷业务本身的小额化特征，单个项目不良也不至于摧毁平台的资金链，其次是抵押物可控，便于平台进行追偿和抵押物处置。

点牛金融积累了对车贷借款人的资质筛查大数据，并发现有车群体的经济层次会略高于多数小额信贷客户，在金融需求上拥有更多持续挖掘的空间。当平台广泛积累这类型优质资产时，能方便平台提供更多元化的后续金融服务，一定程度上降低了平台的转型风险，有利于控制风险和转型成本。

点牛金融将车贷行业视为蓝海，其风控技术、业务优势、先发布局优势或许都可以为其赴美上市带来更好的助力。
    而业内专家对谋求上市的互金企业提出了更为直接的期许——有竞争力和价值的平台，一定要业务合规，还要有足够的资金实力。